概念进阶长期负债与租赁
债券终止确认
也叫：Derecognition of Debt、债券提前赎回
提前赎回时，赎回金额与账面价值之差计入损益。
核心讲解
债券发行后，公司可以持有至到期，也可以提前赎回。提前赎回时，公司支付的赎回金额与赎回当期债券账面价值之间的差额，作为债券提前赎回的利得或损失计入损益表。注意这里比较的对象是“账面价值”，而不是面值。
还要留意发行成本的尾巴。在 US GAAP 口径下，发行成本是被资本化并逐期摊销的；一旦提前赎回，尚未摊销的发行成本必须先冲抵，一并计入当期的损益。也就是说，提前赎回的损失可能包含两部分：赎回款与账面价值之差，以及未摊销的发行成本。
教材例题说明了这一点：某债券账面价值 995000 元，面值 1000000 元，公司按面值的 102% 即 1020000 元回购，差额 25000 元是损失；另外还有 10000 元未摊销发行成本也要计入损失，故总损失为 35000 元。
费曼版：用大白话再讲一遍
你当初借钱打了欠条，账上记着“还欠 9950”。现在你想提前把这笔账清掉，对方开口要“你还 10200 才肯放”。
那么多掏的那部分，加上当初办手续还没摊完的费用，就是你这次提前结清的净亏。它一次性记到当年的账上，而不是悄悄藏进别处。
要点
- 提前赎回时，赎回款与账面价值之差计入损益。
- 比较对象是账面价值，不是面值。
- US GAAP 口径下未摊销发行成本要一并计入损益。
- 赎回损失可能等于价差损失加未摊销发行成本。
- 常见赎回动因：利率下行、更换融资方式、降低杠杆。
常见误区
- 忽略未摊销发行成本，少计了损失。
- 以为差额计入权益而非损益。
- 用面值而不是账面价值去和赎回款比较。
编者注
- 补充例题中账面价值 995000 低于面值，说明该债券是折价发行；折价与溢价的摊销都会改变赎回时的账面价值，从而改变赎回损益的金额。